ポートフォリオを見直すときか！
これは、1月末に全世界株式F1000万円、買い付けされていた方が、500万追加資金で先進国債券を買う場合、国内債券を買う場合、日本株式を買うのシュミレーションです。全世界株式Fの組み入れ比率は、若干変わっているので、あくまで目安になります。
累積リターンを見て下さい。
直近1ヶ月 3ヶ月
全世界株式F -0.7％ -2.8％
＋先進国債券 -1.6％ -2.6％
+日本債券 -0.1％ -1.3％
＋日本株式 -1.4％ -2.5%
7月から8月にかけて、日本も含めて世界の株式市場が乱高下してますが、全世界株式Fに、日本債券を組み入れる事で 100％ではないですが、下げをヘッジできていることがわかりますね。
そのポートフォリオのまま、過去5年を見た場合、全世界株式Fだけなら20.2％、日本債券を2:1で組み入れた場合は、9.8％となり、全世界株式Fだけと差がありますが、過去20年で見た場合は、全世界株式F11.3％ 日本債券を2:1で組み入れた場合8.2%と差が少なくなりますね。
過去何％のリターンに目は行きますが、世界の中央銀行が市場にお金を供給していた10年間よりも、リーマンショックが入る過去20年のリターンで見た方が、上げ相場も下げ相場も含んでいるので、より、正確ではないでしょうか。分散投資という観点では、シャープレシオから見ても全世界株式F＋日本の債券の組み合わせが、ベストかどうかわかりませんが、ベターになるのではないでしょうか。
